वैश्विक वित्तीय बाजारों में व्यापक अनिश्चितता और भू-राजनीतिक उथल-पुथल के बीच क्रिप्टोकरेंसी बाजार ने असाधारण जुझारूपन दिखाया है। बिटकॉइन की कीमतें 65,000 डॉलर के महत्वपूर्ण मनोवैज्ञानिक स्तर की ओर कदम बढ़ा रही हैं। कारोबारी सत्र में बिटकॉइन 1.29 प्रतिशत की बढ़त के साथ 64,735 डॉलर पर पहुंच गया है, जो पिछले बंद भाव 63,908 डॉलर से ऊपर है। डिजिटल परिसंपत्ति बाजार में यह सुधार ऐसे समय में देखने को मिल रहा है जब अमेरिका के केंद्रीय बैंक फेडरल रिजर्व ने ब्याज दरों को लेकर सख्त संकेत दिए हैं और मध्य पूर्व में सैन्य संघर्ष गहरा गया है। बिटकॉइन के साथ-साथ प्रमुख ऑल्टकॉइन्स में भी लिवाली का रुख देखा जा रहा है। ओंडो (ONDO) और पंप डॉट फन (PUMP) जैसे टोकन अपने प्रमुख सपोर्ट स्तरों से ऊपर बने हुए हैं और नए उच्च स्तरों को लक्षित कर रहे हैं।
फेडरल रिजर्व का सख्त रुख और ब्याज दरों पर सितंबर का अनुमान
अमेरिकी केंद्रीय बैंक फेडरल रिजर्व के अध्यक्ष केविन वॉश ने नीतिगत बैठक के बाद आयोजित प्रेस कॉन्फ्रेंस में बेहद सख्त रुख अपनाया। उन्होंने स्पष्ट किया कि केंद्रीय बैंक 2 प्रतिशत मुद्रास्फीति लक्ष्य को हासिल करने के लिए पूरी तरह प्रतिबद्ध है। फेड अध्यक्ष ने निकट अवधि की बाजार अस्थिरता के बजाय अंतर्निहित आर्थिक बुनियाद को प्राथमिकता देने की बात कही। केंद्रीय बैंक के संकेतों से साफ है कि वास्तविक और नाममात्र प्रतिफल को ऊंचा बनाए रखने तथा वित्तीय स्थितियों को लंबे समय तक प्रतिबंधित रखने की योजना है।
मुद्रास्फीति पर नियंत्रण पाने के लिए फेड की यह दृढ़ता निवेशकों को सतर्क कर रही है। CME फेडवॉच टूल के नवीनतम आंकड़ों के अनुसार, बाजार प्रतिभागी इस बात की 59 प्रतिशत संभावना जता रहे हैं कि फेडरल रिजर्व 16 सितंबर को होने वाली अपनी आगामी समीक्षा बैठक में ब्याज दरों में 25 बेसिस पॉइंट (0.25%) की बढ़ोतरी कर सकता है। उच्च ब्याज दरों का माहौल आमतौर पर जोखिम वाली संपत्तियों के लिए प्रतिकूल माना जाता है, लेकिन इसके बावजूद क्रिप्टो परिसंपत्तियों में मजबूती बनी हुई है।
मध्य पूर्व में गहराता भू-राजनीतिक तनाव और बाजार भावना
सप्ताह के मध्य में मध्य पूर्व में भू-राजनीतिक स्थिति अचानक काफी गंभीर हो गई। संयुक्त राज्य अमेरिका ने दक्षिणी ईरान के रणनीतिक ठिकानों पर हवाई हमले किए, जिनमें बंदर अब्बास, कीश और किश्म द्वीप शामिल हैं। इसके अतिरिक्त, मिस्र के एक बंदरगाह पर कथित ड्रोन हमले में अमेरिकी स्वामित्व वाले एक जहाज में आग लगने की घटना सामने आई, हालांकि स्थानीय अधिकारियों ने अभी तक इसके अंतिम कारणों की औपचारिक पुष्टि नहीं की है।
अंतरराष्ट्रीय स्तर पर सैन्य तनाव बढ़ने से पारंपरिक जोखिम वाली परिसंपत्तियों पर दबाव पड़ा है। क्रिप्टो फियर एंड ग्रीड इंडेक्स के अनुसार, बाजार की भावना वर्तमान में भय के दायरे में बनी हुई है। बृहस्पतिवार को यह सूचकांक 28 अंक पर दर्ज किया गया, जो पिछले दिन के 29 अंक से मामूली कम है। यदि निवेशकों में जोखिम लेने की भूख और घटती है, तो बिटकॉइन और अन्य ऑल्टकॉइन्स में चल रही रिकवरी की रफ्तार सुस्त पड़ सकती है।
बिटकॉइन का तकनीकी विश्लेषण: मूविंग एवरेज और बॉलिंजर बैंड्स
बिटकॉइन का तकनीकी परिदृश्य मिलाजुला लेकिन सकारात्मक बना हुआ है। दैनिक चार्ट पर 50-दिवसीय एक्सपोनेंशियल मूविंग एवरेज (EMA) 64,947 डॉलर पर स्थित है, जो तात्कालिक रुकावट यानी रेजिस्टेंस के रूप में कार्य कर रहा है। इसके अलावा 100-दिवसीय EMA 67,536 डॉलर और 200-दिवसीय EMA 73,094 डॉलर पर बने हुए हैं, जो दर्शाते हैं कि बिटकॉइन अभी भी व्यापक दीर्घकालिक डाउनट्रेंड से पूरी तरह बाहर नहीं निकला है। लाइव तकनीकी आंकड़ों में 20-दिवसीय EMA 64,286 डॉलर पर और 50-दिवसीय SMA 63,401 डॉलर पर दर्ज किया गया है।
कीमतें वर्तमान में 64,528 डॉलर के आसपास स्थित बॉलिंजर बैंड्स के मध्य रेखा के थोड़ा ऊपर कारोबार कर रही हैं, जो अल्पकालिक सपोर्ट का संकेत देती हैं। बॉलिंजर बैंड की ऊपरी सीमा 66,371 डॉलर पर है, जबकि निचली सीमा 62,684 डॉलर पर स्थित है। यदि बिटकॉइन 62,684 डॉलर के सपोर्ट स्तर से नीचे गिरता है, तो बाजार में गहरा पुलबैक देखने को मिल सकता है। ऑसिलेटर्स की बात करें तो डेली चार्ट पर रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) 53 के स्तर पर है, जो तटस्थ से मामूली तेजी का संकेत देता है। वहीं मैक्डी (MACD) हिस्टोग्राम नकारात्मक दायरे (-81.23) में बह रहा है, जो तेजी के रुख में अभी भी थोड़ी संवेदनशीलता का पूर्वाभास देता है।
बिटकॉइन के लिए बहु-समयावधि तकनीकी परिदृश्य और मुख्य स्तर
अल्पकालिक दृष्टिकोण (1 से 6 सप्ताह) में बिटकॉइन एक बढ़ते ट्रेंड चैनल में बना हुआ है, जो निवेशकों की खरीदारी रुचि को दर्शाता है। हालांकि, 64,232 डॉलर के सपोर्ट स्तर के नीचे टूटने से हेड एंड शोल्डर्स पैटर्न से एक नकारात्मक संकेत भी मिला था, जिससे 61,906 डॉलर तक गिरावट का जोखिम खुला हुआ है। वर्तमान में बिटकॉइन 63,300 डॉलर के सपोर्ट और 66,000 डॉलर के रेजिस्टेंस के बीच स्थिर है। मुख्य पिवट स्तर 64,440 डॉलर पर है, जबकि पहला रेजिस्टेंस R1 65,333 डॉलर और R2 65,931 डॉलर पर स्थित है। नीचे की तरफ पहला सपोर्ट S1 63,843 डॉलर और S2 62,950 डॉलर पर दर्ज है। 52-सप्ताह का ट्रेडिंग दायरा 57,748 डॉलर से 97,861 डॉलर के बीच फैला हुआ है।
मध्यम अवधि (1 से 6 महीने) के परिदृश्य में बिटकॉइन ने 63,000 डॉलर के प्रतिरोध स्तर को ऊपर की ओर पार किया है, जो आगे और सुधार का संकेत देता है। दीर्घकालिक (1 से 6 तिमाही) चार्ट पर बिटकॉइन अभी भी ढलान वाले ट्रेंड चैनल में बना हुआ है, इसलिए ट्रेडर्स के लिए जोखिम प्रबंधन बेहद आवश्यक है।
ओंडो (ONDO) में तेजी: 0.45 डॉलर के लक्ष्य की ओर अग्रसर
रियल वर्ल्ड एसेट (RWA) टोकनाइजेशन से जुड़ा ओंडो (ONDO) टोकन 0.42 डॉलर के आसपास कारोबार कर रहा है और अपने तेजी के रुझान को बरकरार रखे हुए है। हालिया ब्रेकआउट के बाद ओंडो अपनी प्रमुख मूविंग एवरेजों के क्लस्टर से ऊपर बना हुआ है। इसमें 50-दिवसीय EMA 0.34 डॉलर, 100-दिवसीय EMA 0.35 डॉलर और 200-दिवसीय EMA 0.38 डॉलर पर स्थित हैं, जो अब मजबूत आधारभूत सपोर्ट में बदल चुके हैं।
हाल ही में 0.42 डॉलर के पास से टूटी डाउनवर्ड ट्रेंडलाइन अब ओंडो के लिए सपोर्ट का काम कर रही है। डेली चार्ट पर RSI 60 के मध्य में बना हुआ है जो मजबूत बुलिश मोमेंटम को दर्शाता है, जबकि मैक्डी पॉजिटिव क्षेत्र में विस्तार ले रहा है। यदि बाजार में कोई गिरावट आती है, तो 0.42 डॉलर के पूर्व ट्रेंडलाइन क्षेत्र में खरीदार सक्रिय हो सकते हैं। इसके बाद 0.38 डॉलर (200-दिवसीय EMA) और 0.36 डॉलर (50-दिवसीय EMA) पर अतिरिक्त सपोर्ट मौजूद है। जब तक कीमतें इन स्तरों से ऊपर टिकी रहती हैं, तब तक ओंडो के लिए 0.45 डॉलर के अगले मनोवैज्ञानिक स्तर को पार करने का रास्ता साफ नजर आता है।
पंप डॉट फन (PUMP) चैनल सपोर्ट और प्रतिरोध स्तर
दूसरी ओर, पंप डॉट फन (PUMP) 0.0019 डॉलर के स्तर पर कारोबार कर रहा है और 200-दिवसीय EMA (0.0019 डॉलर) के ठीक आसपास मँडरा रहा है। टोकन 4-घंटे के चार्ट पर 50, 100 और 200 EMA सपोर्ट से मजबूती हासिल कर रहा है और एक चढ़ते हुए चैनल (ascending channel) के भीतर बना हुआ है। 50-दिवसीय और 100-दिवसीय EMA 0.0017 डॉलर के पास एक साथ जमा हैं, जो नीचे की तरफ मजबूत मांग का संकेत देते हैं।
PUMP के लिए RSI 57 के स्तर पर है, जो बिना ओवरबॉट क्षेत्र में प्रवेश किए सकारात्मक रुझान दिखाता है। मैक्डी शून्य रेखा के पास सपाट बना हुआ है, जो अत्यधिक आक्रामक मोमेंटम के बजाय समेकन का संकेत देता है। ऊपर की तरफ पहला बड़ा रेजिस्टेंस पैरेलल चैनल की ऊपरी सीमा 0.0023 डॉलर पर है। 0.0020 डॉलर के स्तर को पार करने के बाद कीमतें 0.0023 डॉलर की ओर बढ़ सकती हैं। वहीं, नीचे की ओर यदि 0.0017 डॉलर के क्लस्टर सपोर्ट से नीचे डेली क्लोजिंग होती है, तो यह तटस्थ रुख को कमजोर कर सकती है।
क्रिप्टो बाजार की बुनियादी अवधारणाएं: बिटकॉइन, ऑल्टकॉइन्स और स्टेबुलकॉइन्स
क्रिप्टो बाजार की संरचना को समझने के लिए इसके मुख्य घटकों को जानना जरूरी है। बिटकॉइन बाजार पूंजीकरण के हिसाब से सबसे बड़ी क्रिप्टोकरेंसी है, जिसे डिजिटल मुद्रा के रूप में कार्य करने के लिए डिजाइन किया गया है। यह विकेंद्रीकृत प्रणाली पर काम करता है, जहां किसी व्यक्ति या संस्थान का नियंत्रण नहीं होता और किसी तीसरे पक्ष की मध्यस्थता के बिना सीधे लेनदेन संभव होता है।
बिटकॉइन के अलावा अन्य सभी क्रिप्टोकरेंसी परिसंपत्तियों को ऑल्टकॉइन्स (Altcoins) कहा जाता है। हालांकि कुछ विश्लेषक एथेरियम को इसकी बड़ी भूमिका के कारण अलग रखते हैं। लाइटकॉइन (Litecoin) को पहला ऑल्टकॉइन माना जाता है, जो बिटकॉइन प्रोटोकॉल के फोर्क से तैयार हुआ था। स्टेबुलकॉइन्स (Stablecoins) ऐसी डिजिटल परिसंपत्तियां हैं जिनका मूल्य अमेरिकी डॉलर जैसी फिएट मुद्राओं या सोने जैसी संपत्तियों से जुड़ा होता है। इनका मुख्य उद्देश्य क्रिप्टो ट्रेडिंग में प्रवेश और निकास के लिए तरलता प्रदान करना तथा बाजार की वोलेटिलिटी के दौरान मूल्य को सुरक्षित रखना है।
बिटकॉइन डोमिनेंस (Bitcoin Dominance) कुल क्रिप्टो बाजार पूंजीकरण में बिटकॉइन के हिस्से का अनुपात है। जब बिटकॉइन डोमिनेंस बढ़ती है, तो निवेशक बिटकॉइन जैसी अधिक स्थिर संपत्ति में पैसा लगाते हैं। इसके विपरीत, जब डोमिनेंस घटती है, तो निवेशक अधिक रिटर्न की तलाश में अपनी पूंजी ऑल्टकॉइन्स में स्थानांतरित करते हैं, जिससे ऑल्टकॉइन सीजन की शुरुआत होती है।
