बिटकॉइन और सोने में आई ऐतिहासिक तेजी, ETF निवेश और अमेरिकी नीतियों से बदला बाजार का मिजाज

spot ETF में भारी निवेश से बाजार को मिला समर्थन

अमेरिकी शेयर बाजारों में सूचीबद्ध spot ETF में संस्थागत पूंजी का प्रवाह लगातार जारी है। नवीनतम आंकड़ों के अनुसार, गुरुवार को इन फंडों में $606 मिलियन का शुद्ध निवेश दर्ज किया गया। यह लगातार चौथा दिन है जब बिटकॉइन ETF में सकारात्मक पूंजी प्रवाह देखा गया है। इससे पहले सोमवार को $298 मिलियन, मंगलवार को $189 मिलियन और बुधवार को $517 मिलियन का निवेश आया था। यदि संस्थागत मांग का यह दौर इसी तरह बना रहता है, तो बिटकॉइन का भाव जल्द ही $80,000 के मनोवैज्ञानिक स्तर को पार कर सकता है।

बिटकॉइन का तकनीकी विश्लेषण और प्रमुख संकेतक

तकनीकी मोर्चे पर, बिटकॉइन इस समय $77,665 (और लाइव सत्र में $78,150) के आसपास कारोबार कर रहा है, जो इसके मजबूत तेजी के रुझान को दर्शाता है। कीमत अपने 50-दिन, 100-दिन और 200-दिन के एक्सपोनेंशियल मूविंग एवरेज (EMA) से काफी ऊपर बनी हुई है, जो इस बात का संकेत है कि लंबी अवधि का रुझान सकारात्मक है। $69,127 पर स्थित सुपरट्रेंड लाइन भी मौजूदा बाजार मूल्य से नीचे है, जिससे तकनीकी समर्थन को मजबूती मिलती है।

हालांकि, रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) 85 से 86 के स्तर के आसपास पहुंच चुका है, जो बाजार में ओवरबॉट्स (अत्यधिक खरीदारी) की स्थिति को दिखाता है। इसके बावजूद, मूविंग एवरेज कन्वर्जेंस डाइवर्जेंस (MACD) संकेतक ऊपर की ओर गति दिखा रहा है। यदि बाजार में कोई गिरावट आती है, तो पहला सहारा $69,127 के सुपरट्रेंड स्तर और $71,536 के 200-दिवसीय EMA पर मिलेगा। इसके नीचे, 100-दिवसीय EMA ($66,783) और 50-दिवसीय EMA ($65,402) एक मजबूत डायनेमिक सपोर्ट जोन बनाते हैं। ब्लॉकचेन विश्लेषण फर्म क्रिप्टोक्वांट के अनुसार, यदि यह तेजी जारी रहती है तो बिटकॉइन $83,000 के 365-दिवसीय मूविंग एवरेज स्तर को लक्ष्य बना सकता है।

सोने में तेजी और मैक्रोइकॉनॉमिक कारक

सोना (XAU/USD) भी अपनी तेजी की रफ्तार को बनाए हुए है और $4,602 के स्तर पर कारोबार कर रहा है। सोने की कीमतों में तेजी का मुख्य कारण वैश्विक मैक्रोइकॉनॉमिक अनिश्चितता है, जिससे निवेशक अपनी पूंजी की सुरक्षा के लिए पारंपरिक रक्षात्मक संपत्तियों की ओर रुख कर रहे हैं। बाजार को सबसे बड़ा बल अमेरिकी ट्रेजरी के उस अप्रत्याशित फैसले से मिला है, जिसमें उसने लंबी अवधि की सरकारी प्रतिभूतियों के लिए अपनी तरलता सहायता बायबैक को दोगुना करके कम से कम $4 बिलियन प्रति ऑपरेशन करने का निर्णय लिया है।

सोने के तकनीकी संकेतकों को देखें तो $4,253 पर सुपरट्रेंड लाइन तेजी के रुझान की पुष्टि करती है। दैनिक चार्ट पर RSI 70 के स्तर पर है, जो ओवरबॉट्स स्थिति का संकेत देता है, जबकि MACD 33 के आसपास सकारात्मक बना हुआ है। सोने के लिए शुरुआती सपोर्ट 100-दिवसीय EMA ($4,338), 200-दिवसीय EMA ($4,300) और 50-दिवसीय EMA ($4,274) पर मौजूद है। जब तक सोना इन स्तरों से ऊपर बना रहता है, तब तक छोटी-मोटी गिरावट को केवल एक सामान्य एकीकरण (कंसोलिडेशन) के रूप में देखा जाएगा।

क्रिप्टो ETF की संरचना, इतिहास और फायदे-नुकसान

एक एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ETF) ऐसा निवेश माध्यम होता है जो किसी संपत्ति या परिसंपत्तियों के समूह के मूल्य पर नजर रखता है। अमेरिका में अक्टूबर 2021 में प्रतिभूति और विनिमय आयोग (SEC) द्वारा पहले बिटकॉइन फ्यूचर्स ETF को मंजूरी दी गई थी। अब तक 7 फ्यूचर्स ETF मंजूर किए जा चुके हैं, जबकि 20 से अधिक आवेदन लंबित रहे। इसके बाद जनवरी 2024 में SEC ने कई spot बिटकॉइन ETF की लिस्टिंग और ट्रेडिंग को मंजूरी दी, जिससे मुख्यधारा के संस्थागत निवेशकों के लिए दरवाजे खुल गए।

क्रिप्टो ETF का सबसे बड़ा फायदा यह है कि निवेशक को खुद क्रिप्टोकरेंसी को स्टोर करने या उसकी सुरक्षा संभालने की आवश्यकता नहीं होती। इससे वॉलेट सुरक्षा और तकनीकी जटिलता का जोखिम कम हो जाता है। दूसरी तरफ, इसका मुख्य नुकसान यह है कि निवेशक के पास संपत्ति का प्रत्यक्ष स्वामित्व नहीं होता ('नॉट योर कीज, नॉट योर कॉइन्स')। इसके अलावा, ETF प्रबंधन शुल्क वसूलते हैं और अंतर्निहित क्रिप्टोकरेंसी की तेज कीमतों का असर ETF पर भी पड़ता है।

अल्टकॉइन्स और व्यापक क्रिप्टो बाजार का हाल

बिटकॉइन की अगुवाई में पूरा डिजिटल संपत्ति बाजार बढ़त के दौर में है। रिपल (XRP) शुक्रवार को $1.40 के पार निकल गया, जिसमें दिन के दौरान 12% और सप्ताह की शुरुआत से 40% से अधिक की तेजी दर्ज की गई। चेनलिंक (LINK) में भी शुक्रवार को लगभग 8% की उछाल आई, जिससे हफ्ते भर में इसकी कीमत 20% से अधिक बढ़कर दहाई के आंकड़े में प्रवेश कर गई। डिसेंट्रलाइज्ड फाइनेंस (DeFi) प्लेटफॉर्म्स पर दैनिक DEX वॉल्यूम लगातार तीन दिनों तक $9 बिलियन से अधिक रहा, और टोटल वैल्यू लॉक्ड (TVL) $84.76 बिलियन तक पहुंच गया। इस दौरान क्रिप्टो बाजार ने अपने इतिहास की 7वीं सबसे बड़ी लिक्विडेशन घटना भी दर्ज की।