ऑस्ट्रेलियन डॉलर और जापानी येन (AUD/JPY) की मुद्रा जोड़ी में बिकवाली का माहौल बना हुआ है, जिसके चलते यह 110.41 से 110.60 के स्तरों के आसपास कारोबार कर रही है। बैंक ऑफ जापान के नीति निर्माताओं की ओर से ब्याज दरों में बढ़ोतरी के संकेतों और जापानी येन में आई मजबूती ने इस जोड़ी पर दबाव बनाया है। हालांकि, तकनीकी संकेतकों पर न्यूट्रल मोमेंटम को देखते हुए अल्पावधि में एक सीमित दायरे में समेकन या कंसोलिडेशन से इनकार नहीं किया जा सकता है।
जापान के व्यापार आंकड़े और निर्यात में निरंतर वृद्धि
बैंक ऑफ जापान की मौद्रिक नीति के साथ-साथ जापान के बाहरी व्यापारिक आंकड़ों ने भी मुद्रा बाजार का ध्यान अपनी ओर खींचा है। डॉयचे बैंक के विश्लेषकों द्वारा जारी अध्ययन के अनुसार, सितंबर महीने में जापान के बाहरी क्षेत्र का प्रदर्शन मजबूत रहा। पिछले वर्ष की इसी अवधि की तुलना में सितंबर में जापान का निर्यात 16.7 प्रतिशत बढ़ा। हालांकि यह आंकड़ा 21.3 प्रतिशत की अनुमानित वृद्धि से थोड़ा कम रहा, लेकिन यह अगस्त में दर्ज 9.3 प्रतिशत की बढ़त के बाद लगातार 13वें महीने तेजी को दर्शाता है।
निर्यात में इस लगातार बढ़त का मुख्य कारण सेमीकंडक्टर और आर्टिफिशियल इंटेलिजेंस (AI) से जुड़े उत्पादों की मजबूत वैश्विक मांग रही है। वहीं दूसरी ओर, जापान का आयात सालाना आधार पर 18.9 प्रतिशत बढ़ा, जो 20.4 प्रतिशत के अनुमान से कम था। आयात में आई इस धीमी बढ़त के कारण जापान का व्यापार घाटा कम होकर 536.6 अरब येन रह गया, जो इससे पिछले महीने 1.11 ट्रिलियन येन के उच्च स्तर पर था। आयात में आई गिरावट ने जापान के विदेशी व्यापार असंतुलन को पाटने में मदद की है।
तकनीकी विश्लेषण: सपोर्ट और रेजिस्टेंस के प्रमुख स्तर
डेली प्राइस चार्ट पर AUD/JPY का रुझान मामूली रूप से मंदी की ओर इशारा करता है। यह जोड़ी अपनी लंबी अवधि की 100-दिवसीय सिंपल मूविंग एवरेज (SMA) के नीचे बनी हुई है, जबकि 20-दिवसीय बोलिंगर SMA से ऊपर टिकने में सफल रही है। यह स्थिति दर्शाती है कि व्यापक सुधारात्मक दौर के बीच तेजी का हर प्रयास ऊपरी स्तरों पर सीमित हो रहा है।
रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) वर्तमान में 48 से 50 के बीच बना हुआ है, जो बाजार में तटस्थ या न्यूट्रल मोमेंटम का संकेत देता है। जब तक ऊपर की ओर मजबूत रेजिस्टेंस कायम है, तब तक किसी बड़े बुलिश रिवर्सल की जगह कंसोलिडेशन की संभावना अधिक दिखती है।
ऊपरी स्तरों पर तेजी आने की स्थिति में पहला रेजिस्टेंस 111.15 के आसपास ऊपरी बोलिंगर बैंड पर स्थित है। इसके बाद अगला बड़ा तकनीकी रोड़ा 112.10 पर स्थित 100-दिवसीय SMA पर बनेगा। यदि AUD/JPY इस स्तर से ऊपर मजबूती से निकलने में कामयाब होता है, तो तेजी का यह दौर 16 जून के 113.55 के उच्च स्तर और तत्पश्चात 27 जुलाई के 114.67 के उच्चतम स्तर तक जा सकता है।
नीचे की ओर गिरावट आने पर तत्काल सपोर्ट 110.20 के स्तर पर 20-दिवसीय बोलिंगर मिडलाइन पर मौजूद है। इसके टूटने पर 110.00 का मनोवैज्ञानिक स्तर अहम रहेगा। यदि बिकवाली का दबाव और गहराता है, तो निचला बोलिंगर बैंड 109.20 पर सपोर्ट प्रदान करेगा, जिसे तोड़ने पर और अधिक नुकसान का रास्ता खुल सकता है। लाइव मार्केट डेटा के अनुसार, एवरेज ट्रू रेंज (ATR) 0.96 के आसपास है, जो दैनिक उतार-चढ़ाव की सीमा तय करती है।
जापानी येन के मूल्य को प्रभावित करने वाले बुनियादी कारक
जापानी येन दुनिया की सबसे प्रमुख और व्यापक रूप से ट्रेड की जाने वाली मुद्राओं में से एक है। येन का मूल्य मुख्य रूप से जापानी अर्थव्यवस्था के प्रदर्शन, बैंक ऑफ जापान (BoJ) की मौद्रिक नीति, जापान और अमेरिका के बॉन्ड यील्ड के अंतर और वैश्विक निवेशकों की जोखिम धारणा से निर्धारित होता है।
बैंक ऑफ जापान की प्रमुख जिम्मेदारियों में मुद्रा नियंत्रण शामिल है। वर्ष 2013 से 2024 के दौरान बैंक ऑफ जापान ने अत्यधिक उदार मौद्रिक नीति (अल्ट्रा-लूज मॉनेटरी पॉलिसी) अपनाई थी। इस नीति के कारण जापान और अन्य प्रमुख केंद्रीय बैंकों के बीच ब्याज दरों का अंतर बहुत बढ़ गया था, जिससे जापानी येन में भारी गिरावट आई। हालांकि, वर्ष 2024 में बैंक ऑफ जापान ने अपनी इस उदार नीति से धीरे-धीरे पीछे हटने का फैसला किया, जिससे येन को फिर से सहारा मिला है।
इसके अतिरिक्त, जापानी येन को वैश्विक वित्तीय बाजारों में एक सुरक्षित निवेश विकल्प (सेफ-हेवन) माना जाता है। जब भी अंतरराष्ट्रीय स्तर पर राजनीतिक या आर्थिक अनिश्चितता बढ़ती है, निवेशक अधिक जोखिम वाली संपत्तियों से पैसा निकालकर येन में निवेश करना पसंद करते हैं, जिससे तनाव के समय येन की विनिमय दर मजबूत हो जाती है।
अन्य वैश्विक बाजारों और मुद्राओं का हाल
अंतरराष्ट्रीय बाजार में केवल जापानी येन ही नहीं, बल्कि अन्य संपत्तियों में भी बड़ा हलचल देखने को मिली है। मिडल ईस्ट में बढ़ते तनाव के कारण जोखिम वाली परिसंपत्तियों के प्रति निवेशकों का रुझान घटा है।
AUD/USD जोड़ी एशियाई कारोबारी सत्र के दौरान अपने मासिक उच्च स्तर से फिसलकर 0.7000 के स्तर पर आ गई। मिडल ईस्ट के घटनाक्रम ने जोखिम-संवेदनशील ऑस्ट्रेलियन डॉलर को प्रभावित किया, हालांकि रिजर्व बैंक ऑफ ऑस्ट्रेलिया (RBA) के सख्त रुख और अमेरिकी डॉलर पर बने दबाव ने गिरावट को सीमित करने में मदद की।
दूसरी ओर, USD/JPY घटकर एक हफ्ते के निचले स्तर 157.50 के आसपास आ गया। अमेरिकी बॉन्ड यील्ड में गिरावट और बैंक ऑफ जापान द्वारा दरें बढ़ाने की संभावनाओं से अमेरिकी डॉलर बैकफुट पर आ गया है। इसके अलावा, सोने की कीमतों में भी दबाव देखा गया और मिडल ईस्ट तनाव के कारण वैश्विक मुद्रास्फीति की आशंकाओं से सोना 1 प्रतिशत गिरकर लगभग 4,095 डॉलर के स्तर पर आ गया।
ऊर्जा क्षेत्र में, वॉशिंगटन ने इस वर्ष अपने रणनीतिक पेट्रोलियम रिजर्व (SPR) से एक तिहाई तेल उधार पर दिया है, जिसका पुनर्भुगतान 2026 से 2029 के बीच होगा। 16 अक्टूबर को समाप्त सप्ताह में अमेरिकी रणनीतिक पेट्रोलियम रिजर्व 3 लाख बैरल घटकर 282.7 मिलियन बैरल रह गया, जो अक्टूबर 1982 के बाद का सबसे निचला स्तर है।
